Тестирование длительности периодов в рядах биржевых цен
Abstract
Решается задача тестирования постоянства функции риска рядов динамики цен акций против альтернативы монотонного роста риска. Предложена новая ранговая статистика, являющаяся модификацией статистики лог-ранговых меток. Обосновано ее применение для нестабильных рынков.
References
Genon-Catalot V., Jeantheau T. and Laredo C. "Parameter estimation for discretely observed stochastic volatility models". Bernoulli, vol. 4, no. 5, pp. 855-872, 1999.
Kokoszka L., Leipus R. "Change-point estimation in ARCH models". vol. 6, no. 3, pp. 513-539, 2000.
Chen J., Gupta A. K. "Testing and locating variance changepoints with application to stock prices". J. Amer. Statist. Assoc., vol. 92, pp. 739-747, 1999.
Compte F., Renault E. "Long memory in continuous-time stochastic volatility model". Mathematical Finance, vol. 8, no. 4, pp. 291-323, 1998.
Кокс Д. Р., Оукс Д. ”Анализ данных типа времени жизни”. М., Финансы и статистика, 1988.
Heckman J., Singer B. ”Econometric duration analysis”. Journal of econometrics 24, pp. 63-132, 1984.
Anderson J. E., Thomas A. T. ”Survival analysis using a scale shange random effects model”. J. Amer. Statist. Assoc., vol. 90, no. 430, pp. 669-679.
Burgayzan E., Darolles S., ”Estimation of random time observed diffusions with application to microstructure data”. Prague Stochastics 98, pp. 67-72.
Matthews D. E., Farewell V. T. and Pyke R. ”Asymptotic score-statistic processes and tests for constant hazard against a change-point alternative”. The Annals. of Statistics, vol. 13, no. 2, pp. 583-591, 1985.
Brodsky B. E., Darkhovsky B., S. ”Nonparametric Methods in Change-Point Problems”. Dordrecht, Kluwer, 1993.
Praagman J. ”Bahadur efficiency of rank test for the change-point problem”. The Annals. of Statistics, vol. 16, no. 1, pp. 198-217.
Арутюнян Е., Сафарян И. ”Непараметрическое состоятельное оценивание момента изменения свойств случайной последовательности”. Труды института проблем информатики и автоматизации НАН РА и ЕГУ, вып. 17, сс. 76-85, 1997.
Grandell J. ”Aspects of Risk Theory”. Berlin: Springer-Verlag, 1990.
Эмбрехтс П., Клюппельберг К. ”Некоторые аспекты страховой математики”. Теор. Вероятностей и ее прим., том 38, вып. 3, сс. 374-416, 1993.
Downloads
Published
How to Cite
Issue
Section
License
This work is licensed under a Creative Commons Attribution-NonCommercial 4.0 International License.
